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Aug 08, 2023

8개 저평가된 우량 헬스케어 주식

해자가 넓은 이러한 의료 주식은 공정 가치 추정치 이하로 거래되고 있습니다. 2023년 주식시장이 두 자릿수로 상승한 반면, 헬스케어 주식은 상대적으로 보합세를 유지했습니다. 이것은

해자가 넓은 이러한 의료 주식은 공정 가치 추정치 이하로 거래되고 있습니다.

2023년 주식시장이 두 자릿수로 상승한 반면, 헬스케어 주식은 상대적으로 보합세를 유지했습니다. 많은 고품질 헬스케어 주식이 여전히 저평가된 가격에 거래되고 있기 때문에 이는 헬스케어 부문에서 장기적인 기회를 찾고 있는 투자자들에게 좋은 소식입니다.

Morningstar US Healthcare Index는 2023년 7월 28일까지 12개월 동안 2.9% 상승했습니다. Morningstar US Market Index로 측정했을 때 같은 기간 동안 전체 시장은 14.4% 상승했습니다. Healthcare Index의 176개 주식 중 77개가 Morningstar 분석가에 의해 다루어집니다. 그 중 46개는 2023년 7월 28일 현재 저평가되었습니다.

다양한 회사가 이 우산에 속합니다. 헬스케어 지수는 생명공학, 의약품 제조업체, 헬스케어 계획, 헬스케어 제공자 및 서비스, 의료 기기 및 기기, 의료 진단 및 연구, 의료 유통 등 7개 산업으로 구성됩니다. 헬스케어 주식은 Morningstar의 방어적 슈퍼 부문에 속합니다. 즉, 전체 시장이 하락할 때에도 좋은 성과를 거두는 경향이 있습니다.

이들 회사 중 일부는 혁신적인 약물 및 기술의 연구, 발견, 개발 및 생산에 참여하고 있습니다. 건강 유지 관리 조직 및 우선 제공자 조직과 같은 기타 조직에서는 다양한 관리 건강 제품 및 서비스를 제공합니다. 가장 큰 의료 주식으로는 UnitedHealth Group UNH, Johnson & Johnson JNJ, Eli Lilly LLY 등이 있습니다.

이 화면에서 우리는 Morningstar US Healthcare Index에서 Morningstar 등급이 별 4~5개인 가장 저평가된 주식을 찾았습니다. 그런 다음 우리는 Morningstar Economic Moat 등급이 넓은 주식을 찾았습니다. 이는 해당 주식이 최소 20년 동안 지속될 것으로 예상되는 지속적인 경쟁 우위를 가지고 있음을 의미합니다. 역사적으로 해자가 있고 가치 평가가 낮은 주식은 장기 투자자들에게 더 나은 성과를 내는 경향이 있습니다.

7월 28일 현재 Morningstar US Healthcare Index에서 가장 저평가된 8개 주식은 다음과 같습니다.

가장 저평가된 헬스케어 주식은 Veeva Systems로, Morningstar 분석가가 설정한 공정 가치 추정치보다 28% 할인된 가격에 거래되고 있습니다. 목록에서 가장 저평가된 기업은 Waters로 12% 할인된 가격에 거래되고 있습니다. Morningstar 주식 분석가들은 이러한 모든 주식이 고품질이며 계속해서 저평가되어 있다고 믿습니다.

“Veeva는 생명 과학 산업에 맞춰진 클라우드 기반 소프트웨어 솔루션을 제공하는 선도적인 공급업체입니다. 이는 해당 분야의 기업이 직면하는 운영 문제와 규제 요구 사항을 해결하기 위한 제품 생태계를 제공합니다. 일반적인 시스템에 초점을 맞추는 대신 Veeva는 각각 하나의 산업에 서비스를 제공하도록 설계된 플랫폼을 만들었습니다. 이러한 수직적 초점을 통해 회사는 고객의 특정 요구에 맞게 제품을 구성할 수 있었습니다. Veeva는 해당 시장에 깊이 침투하고 있으며 확장되는 애플리케이션 포트폴리오를 통해 회사는 이 분야에서 가장 매력적인 제품 중 하나가 되었습니다.

“이 회사는 상용 솔루션과 R&D 솔루션이라는 두 가지 범주로 운영됩니다. 상용 솔루션에는 수직적으로 통합된 고객 관계 관리 서비스와 최종 시장 데이터 및 분석 솔루션이 수반됩니다. Veeva CRM은 상업적 요구가 있는 제약 및 생명공학 회사를 대상으로 마케팅하는 Veeva의 클라우드 기반 고객 관계 관리 플랫폼입니다.

"Veeva는 회사의 높은 유지율과 고객이 다른 제품으로 이동할 가능성이 낮기 때문에(전환 비용) 적어도 향후 20년 동안 경제적 이익을 계속 뒷받침해야 한다고 믿기 때문에 Veeva에 넓은 해자 등급을 할당합니다."

—김건희, 주식 애널리스트

“화이자의 기반은 다양한 약품을 통해 창출된 탄탄한 현금 흐름을 바탕으로 견고하게 유지되고 있습니다. 회사의 큰 규모는 신약 개발에 있어 상당한 경쟁 우위를 제공합니다. 특허로 보호되는 광범위한 약물 포트폴리오와 결합된 이러한 탁월한 규모는 화이자가 비즈니스를 중심으로 광범위한 경제적 해자를 구축하는 데 도움이 되었습니다.